Forrige uke ble en
milepæl for fintech-gründerne Benjamin Haskel og Nicolai Q Hjorth i Finit. Da
fikk de utstedt sine tre første investeringsbevis og påbegynt prosessen med å
hjelpe tre håpefulle kunder inn på boligmarkedet. Investeringsbevisene ble
raskt sendt videre den faste bankpartneren BN Bank.
– Disse kundene blir sendt videre for å få finansieringsbevis fra BN Bank, og er da klare for
å dra på boligjakt, sier daglig leder i Finit Benjamin Haskel til
Shifter, og forteller at de nå får inn cirka 20 søknader uken.
Forrige uke ble en
milepæl for fintech-gründerne Benjamin Haskel og Nicolai Q Hjorth i Finit. Da
fikk de utstedt sine tre første investeringsbevis og påbegynt prosessen med å
hjelpe tre håpefulle kunder inn på boligmarkedet. Investeringsbevisene ble
raskt sendt videre den faste bankpartneren BN Bank.
– Disse kundene blir sendt videre for å få finansieringsbevis fra BN Bank, og er da klare for
å dra på boligjakt, sier daglig leder i Finit Benjamin Haskel til
Shifter, og forteller at de nå får inn cirka 20 søknader uken.
Finit har beskrevet
sin forretningsmodell som at de vil bli førstegangskjøpernes profesjonelle
mamma og pappa. Litt mer formelt forklart, betyr det at Finits
boligkjøpsmodell gjør at en kjøper kan klare seg med så lite som fem prosent i
egenkapital. Finit investerer de resterende ti prosentene slik at
minimumskravet i utlånsforskriften om 15 prosent egenkapital opprettholdes i
selve kjøpsøyeblikket. (se faktaboks for mer utdypende forklaring)
Et marked som har eksplodert
Det gjør Finit til en
aktør i et marked for alternative boligkjøpsmodeller, som kan sies å ha
eksplodert det siste året.
I fjor vinter fantes
i prinsippet bare Obos-konseptene Deleie og Bostart, samt Fredensborg
leie-til-eie-konsept. Begge selskapene hadde rettet modellene inn mot sin egen
nyboligproduksjon, og suksessen har vært påtagelig. I september i fjor rundet
Obos 1000 solgte boliger via sine boligkjøpsmodeller og omtrent 40 prosent av
alle nye leiligheter til Obos blir solgt på denne måten.
I dag har veldig
mange av de store utbyggerne av nye boliger kastet seg på trenden, slik at det
finnes rundt 30 tilbydere av slike boligkjøpsmodeller.
Nesten alene på bruktboliger
Alle disse aktørene
bekymrer imidlertid ikke Haskel og Hjorth i Finit. Deres boligkjøpsmodell
retter seg utelukkende mot bruktboligmarkedet, og der er konkurransebildet et
helt annet. Ifølge Haskel finnes det bare en annen aktør, Coowner.
Å skyte inn opptil ti
prosent av et boligkjøp gang på gang på gang, blir etter hvert en veldig
kapitalkrevende virksomhet. Haskels mål er å ha 13.000 kunder om fem år. Det
vil kreve en forvaltningskapital på 6,4 milliarder kroner, har han regnet seg
frem til.
– Vi er en
plattform som kobler sammen boligkjøpere som mangler egenkapital på den ene siden,
og fondsinvestorer som har kapital på den andre siden, via et eiendomsfond, forklarer Haskel.
Tungvekterstyre
Konseptet har vekket
stor interesse. Da Haskel lukket sin første litt større kapitalrunde på vei mot de store
milliardene, kom pengene fra folk med tung bakgrunn fra både eiendom og
fondsforvaltning.
Bland de største
investorene finnes
►Anders Opsahl, som er
eier og styreleder i Opsahl Gruppen som han gründet. Opsahl er også en aktiv
engleinvestor med interesser i eksempelvis Solgt.no, Otovo og Lendwill
►Peder Rye Lier, eier av
Pegasi AS, et privat investeringsselskap med fokus på eiendom og finansielle
investeringer.
►Jørgen Pleym Ulvness,
konsernsjef i Obligo Group, et investeringsselskap som forvalter verdier for
nærmere 20 milliarder kroner. Ulvness
har også fått med seg Obligo-kollegene Christian Dovland og Morten Wettergreen,
som alle går inn med penger via egne investeringselskap.
►Håkon Heir, medgründer
og COO i Superside, er også med blant de større investorene, sammen med en av de
største eiendomsmeglerkjedene.
Totalt hentet Finit
13,3 millioner kroner, 11,5 millioner fra nye investorer mens 1,8 millioner var
konvertering av lån. Kapitalrunden verdsetter selskapet til drøyt 40 millioner
kroner etter penger.
– Vi har
ingen hovedinvestor, men har fått en veldig god kombinasjon av relevante investorer
med mye kompetanse innenfor bolig- og fondsforvaltning, sier
Haskel.
Slik fungerer Finits boligkjøpsmodell
Et par ønsker å kjøpe en leilighet til fire millioner kroner. I dag kreves 15 prosent egenkapital – 600.000 kroner. Nå kan paret klare seg med 200.000 i egenkapital. Finit går inn med og investerer resterende 400.000 slik at minimumskravet i utlånsforskriften tilfredsstilles. Resterende 85 prosent blir lånt opp på vanlig måte.
- Først må paret bli godkjent av Finit. Selskapet har en egen proprietær investeringsmodell, som blant annet bruker PSD2-data for å få et bilde av privatøkonomien til paret. Bli det ja, opprettes et «sameie», bestående av boligkjøper og Finit, som søker om boliglån.
- Alle boligkjøpere som blir godkjent får et investeringsbevis og blir automatisk sluset videre til BN Bank, som avgjør om «sameiet» har god nok økonomi til å få låne penger. BN Bank er foreløpig er den eneste banken som Finit har avtale med.
- Med et finansieringsbevis kan kunden så begynne å lete etter boliger. Før et bindende bud legges inn, må boligkjøperen sjekke at objektet oppfyller de krav Finit stiller.
- I sameiet er det boligkjøper som har det meste av rettigheter og plikter og beholder 60 prosent av avkastningen som skapes. Finits oppgave er å legge til 10 prosent egenkapital og beholde 40 prosent av avkastningen. Hvis boligkjøper har behov for en mindre investering, for eksempel kun 5 prosent, skal Finit, da ha
- kun 20 prosent av avkastningen som skapes.
- Avkastningen i sameiet består av to deler, eventuell prisøkning på boligen og det avdrag på boliglånet som boligeier betaler.
- Avdragene skal bidra til å minske markedsrisikoen i fallende boligmarked, og for Finit vil andelen av avdragene være sammenlignbart med direkteavkastning på en utleiebolig.
– Boligkjøper betaler ikke gebyrer, rente eller annet på Finits investering. Det er to parter som bidrar med egenkapital, og det er sånn sett mest logisk at all avkastningen som skapes fordeles mellom disse to. Fordi boligkjøperen påtar seg de fleste pliktene, får denne også den større andelen av avkastningen, forklarer Haskel.
Han er ekstra fornøyd
med at Opsahl, Rye Lier og Ulvness også går inn i styret i
forvaltningsselskapet som kontrollerer eiendomsfondet. Der finnes også
styreleder Per Kumle, tidligere administrerende direktør i Storebrand Bank og
Akershus Eiendom, og Cathrine Kloumann, digitaliseringssjef i Møller Mobility
Group og toppstillinger i Intrum, Fredensborg og DNB på CV-en.
– De siste månedene har vi fått hentet penger, lansert ordentlig og satt opp et skikkelig
profesjonelt styre. Nå er vi klare til å gire opp, sier Haskel.
Ny investeringsklasse
Pengene som nå har
kommet inn, skal brukes til å bygge videre på selskapet, men også til å gjøre de første boliginvesteringene. Men noen millioner vil ikke rekke langt, når
det fremtidige behovet går i milliarder, så fortsatt kapitaljakt til fondet vil
være høyt prioritert for Haskel i lang tid fremover.
– Vi har
egentlig laget en ny investeringsklasse som heter boligkapital – ekstern
egenkapital inn i boliger. Det er på mange måter skreddersydd for
institusjonelle investorer, sier han for å forklare hvem som er i siktet.
En gruppe han tror vi
være lettere å nå frem til med hjelp av de nye investorene og styremedlemmene.
Frykter ikke trøbbel
Han føler seg også på
trygg grunn at myndighetene ikke skal komme og mene at investeringsmodellen er
et førsøk på å omgå utlånsforskriften.
– Jeg føler
vi er litt forbi den diskusjonen. Det er flere store advokatbyråer som har sett på oss, Obos og Fredensborg og mener det er innenfor både ordlyd og intensjon bak gjeldende lover. De samme
signalene har vi fått fra politikere fra både Arbeiderpartiet, Senterpartiet og
Høyre. Dette er et marked som har utviklet seg positivt siden de første prosjektene i 2016 og har stor politisk støtte, sier
Haskel.
Da Shifter omtalte
Finit første gang i fjor høst, omfattet tilbudet leiligheter i Stor-Oslo. Siden
har selskapet utvidet dekningsområdet. I dag tilbyr de å bli medinvestorer ved
kjøp av leiligheter, rekkehus og tomannsboliger i Norges 25 største byer.
– Dermed
dekker vi omtrent 60 prosent av det norske boligmarkedet, sier han.
Abonner på nyhetsbrevet FinShift
Hold deg oppdatert på det siste og viktigste om fremtiden innen bank- og finansbransjen